移动版

方大炭素:炭素新材料绝对龙头,买入评级

发布时间:2015-07-29    研究机构:华泰证券

“买入”评级。公司拥有核石墨、军用碳纤维、特种石墨等高端顶尖产品线,兼具核电、军工及石墨烯概念,且拟收购吉林炭素,给予“买入”评级。预计15-17年EPS预测0.20、0.31、0.41元/股,对应PE分别为51、33、25倍。

风险提示:经济形势变化;需求及价格波动;公司经营治理;收购进展等。另,公司上半年业绩下滑主要因改制前历史诉讼遗留问题影响。公司即将公布中报,因法院判决使公司被扣对外担保涉及的借款本金利息及罚息7500多万,已全额计提这方面风险,如最终胜诉,则有望反向转为利好。

申请时请注明股票名称